上市公司财务重述与审计风险开题报告

1. 研究目的与意义

有效市场假说提出以来, 高质量的会计信息一直被看作是保证资本市场有效性的必不可少的要素。

它不仅关系着投资者的利益, 也是资本市场资源配置的基础。

而上市公司财务报告的信息质量就显得格外重要。

2. 研究内容和预期目标

一、研究的主要内容

1、财务重述的概念

2、财务重述的原因

3. 国内外研究现状

Riehardson等认为, 关于财务重述, 其动机不外乎是来自资本市场的压力、管理者出于增加自身薪酬以及降低融资成本的目的。Burns and Kedia、Efendi et al、Agrawal and Cooper等人的研究发现, 如果在管理层的薪酬设计中, 存在股票期权和其他与股票相关的收入的情况, 管理层存在为了增加自身利益而采取不当手段提高公司盈利、拉抬公司股价的动机, 而财务重述就是管理层可能采取的措施之一。

De Fond and Jiambalvo将存在财务重述的公司与同行业没有发生财务重述的公司进行对比, 他们发现: 相对于没有进行财务重述的公司, 发生财务重述的公司一般具有规模较小、负债比例更高、公司成长性较差等特征, 并且企业的市场价值面临着更高的不确定性。然而, Richardson et al的研究结论正好与此相反: 相对于非财务重述的公司, 存在财务重述的公司具有更高的收入增长率, 虽然在盈利领域和企业规模等方面并不存在差异。Ahmed and Goodwin的研究也表明: 存在财务重述的公司具有相对较高的增长机会。即财务重述具有信息增量, 从而增强了会计信息的价值相关性。然而, 他们的研究没有表明: 第一, 公司发生财务重述以后资本市场的反应, 这是财务重述价值相关性的重要表现; 第二, 相对于没有发生财务重述的公司, 发生财务重述的公司每股收益和净资产收益率的增长究竟表现出什么差异, 企业运用资产的获利能力既是资本市场关注的焦点, 也是企业价值的核心体现。

我国对财务重述现象研究相对较晚。李常青、魏志华对发生在我国不同时期、不同内容的财务重述现象进行了研究, 他们的研究表明, 财务重述具有一定的信息含量, 财务重述报告总体来说给公司带来负面影响, 其中纠错公告的负面影响尤为明显。陈晓敏的研究则表明, 财务重述现象不仅为公司本身带来负面反应, 甚至给同行业都带来负面影响。雷敏的研究也表明, 我国上市公司的财务重述, 一半以上与公司的盈余直接相关。基于此, 本论文认为有必要进行深入研究的是: 第一, 财务重述的负面影响到底体现在哪些领域; 第二, 所有这些因素对企业价值的影响究竟是怎样的。

4. 计划与进度安排

第一阶段：2022.11.01—2022.11.29 确定选题、收集资料、完成开题报告。

第二阶段：2022.12.01—2022.03.13 撰写论文初稿、完成中期检查工作。

第三阶段：2022.03.18—2022.05.10 完成外文材料翻译、论文修改并定稿。

5. 参考文献

[1]陈宁.基于公司治理视角的财务重述问题研究[j].江苏商论,2018(01):86-88.

[2]黄星星.关于上市公司财务重述问题的思考[j].纳税,2019,13(14):159.

[3]胡华静.企业财务重述与外部审计师相关性研究[j].时代经贸,2018(17):99-102.